Salitos schreef op 23 mei 2022 13:25:
De analyse van de IEX is gebaseerd op 2 pijlers:
1) Een koers van 8x de winst is een redelijke standaard want dat doet de sector
2) Politiek Den Haag heeft al eerder kleur bekend, ten tijde van de overnamepoging door Bpost. Vanuit de politiek zal er geen groen licht voor worden gegeven.
ad 1) Aangezien bij Postnl de yield 8% bij 8x de winst, lijkt mij een koers van 8x de winst te laag, want uiteindelijk gaat het om de yield
ad 2) Politiek Den Haag was helemaal niet tegen een overname sec maar was specifiek tegen een overname door een staatsbedrijf omdat ze juist geprivatiseerd hadden. Het is zeer onwaarschijnlijk dat ze op dit moment een overname gaan blokkeren.
Kortom ik onderschrijf qua koersdoel, de analyse niet